¿Está considerando abandonar Francia para instalarse en el extranjero? Antes de hacer las maletas, hay un tema fiscal ineludible que debe dominar: el exit tax. Este mecanismo, a menudo mal comprendido, puede tener consecuencias financieras importantes si posee un patrimonio mobiliario significativo.
En esta guía, analizamos todo lo que necesita saber sobre el exit tax en Francia: quién está afectado, cómo se calcula, los mecanismos de aplazamiento y exención, y los trámites a realizar. Tanto si se marcha a un país europeo como fuera de la UE, este artículo le da las claves para anticipar y optimizar su salida.
1. ¿Qué es el exit tax?
El exit tax (o "impuesto de salida") es un mecanismo fiscal francés que grava las plusvalías latentes sobre participaciones significativas cuando un contribuyente traslada su domicilio fiscal fuera de Francia.
En la práctica, Hacienda actúa como si usted vendiera sus títulos el día de su partida. Si el valor de sus acciones o participaciones ha aumentado desde su adquisición, esta plusvalía "teórica" se grava — aunque no haya vendido nada.
El exit tax no afecta a todo el mundo: solo los titulares de participaciones significativas están afectados. La mayoría de los expatriados franceses no están sujetos a él.
¿Por qué existe el exit tax?
El objetivo es impedir que los contribuyentes trasladen su residencia fiscal a un país con menor tributación justo antes de vender sus participaciones, evitando así el impuesto francés sobre plusvalías. Es un mecanismo antifraude, no un impuesto punitivo a la expatriación.
2. ¿A quién afecta el exit tax?
El exit tax se aplica si cumple todas estas condiciones:
- Usted traslada su domicilio fiscal fuera de Francia
- Ha sido residente fiscal francés durante al menos 6 de los últimos 10 años
- Posee participaciones que superan uno de estos umbrales:
- Títulos con un valor total superior a 800 000 €
- O una participación que represente más del 50 % de los derechos de voto de una sociedad
Umbral clave: 800 000 € en participaciones o 50 % de una sociedad. Por debajo de estos umbrales, no hay exit tax — puede marcharse tranquilamente.
Lo que está cubierto
- Acciones, participaciones sociales, títulos de sociedades (SAS, SARL, SA…)
- Participaciones en OICVM y fondos de inversión
- Créditos derivados de canjes de títulos (aplazamiento fiscal en curso)
Lo que NO está cubierto
- Inmuebles: las plusvalías inmobiliarias no están sujetas al exit tax
- Seguros de vida: los contratos de seguros de vida están excluidos
- Cuentas PEA: salvo casos particulares, los títulos en PEA no están afectados
- Cuentas de valores con participaciones < 800 000 € y < 50 %
3. ¿Cómo se calcula el exit tax?
El cálculo se basa en la plusvalía latente: la diferencia entre el valor de los títulos en el día de la partida y su precio de adquisición.
Fórmula
Plusvalía latente = Valor de los títulos en el día del traslado − Precio de adquisición
Esta plusvalía está sujeta a:
- Flat tax (PFU): 30 % (12,8 % de IRPF + 17,2 % de cotizaciones sociales)
- O baremo progresivo por opción, con reducción por antigüedad de tenencia (solo para títulos adquiridos antes de 2018)
Ejemplo: posee participaciones de una SAS adquiridas por 200 000 € que valen 1 000 000 € el día de su partida. La plusvalía latente es de 800 000 €, lo que supone un exit tax potencial de 240 000 € (30 %).
Reducciones disponibles
Si opta por el baremo progresivo (para títulos adquiridos antes del 1 de enero de 2018):
- 50 % de reducción por tenencia de 2 a 8 años
- 65 % de reducción por tenencia superior a 8 años
- Reducción reforzada del 85 % para títulos de pymes de menos de 10 años
Para títulos adquiridos después de 2018, solo se aplica el flat tax del 30 %, sin reducción.
4. Aplazamiento del pago: no paga de inmediato
Este es el punto más importante: en la gran mayoría de los casos, no paga el exit tax de inmediato. Un mecanismo de aplazamiento permite diferir el pago.
Aplazamiento automático (UE/EEE)
Si traslada su domicilio a un Estado miembro de la UE o del EEE (Noruega, Islandia, Liechtenstein) con un convenio de asistencia administrativa con Francia:
- El aplazamiento es automático — sin trámites especiales
- Sin garantías que aportar
- Sin representante fiscal que designar
Esto cubre la mayoría de los destinos populares: Portugal, España, Malta, Estonia, Rumanía…
Aplazamiento bajo solicitud (fuera de la UE/EEE)
Si se muda a un país fuera de la UE/EEE (Dubái, Singapur, Hong Kong, Tailandia…), el aplazamiento es posible pero requiere:
- Presentar una solicitud en su declaración de salida
- Designar un representante fiscal en Francia
- Aportar garantías de pago (aval bancario, hipoteca, prenda…)
Hacia la UE: aplazamiento automático, sin formalidades. Fuera de la UE: aplazamiento posible pero con garantías. En ambos casos, no paga de inmediato.
5. Cómo quedar definitivamente exonerado
Condonación automática por tiempo en el extranjero
- Salida hacia la UE/EEE: el exit tax se condona tras 2 años si no ha vendido sus títulos
- Salida fuera de la UE: la condonación se produce tras 5 años
En otras palabras: si conserva sus participaciones durante 2 o 5 años tras la salida (según el destino), el exit tax desaparece totalmente. No habrá pagado nada.
Otros casos de exención
- Regreso a Francia: si regresa antes de vender, el exit tax se anula
- Donación de títulos: bajo ciertas condiciones, la donación puede purgar el exit tax
- Fallecimiento: el exit tax se anula en caso de fallecimiento del contribuyente
En resumen: conserve sus títulos 2 años (UE) o 5 años (fuera de la UE) tras su salida, y el exit tax se anula. En la práctica, es un impuesto que rara vez se paga.
6. ¿Qué ocurre si vende sus títulos?
El precio de venta supera el valor a la salida
Paga el exit tax calculado a la salida. La plusvalía adicional realizada después de la salida tributa en su nuevo país de residencia.
El precio de venta es inferior al valor a la salida
El exit tax se recalcula a la baja sobre la base del precio de venta real. Si vende con pérdida, el exit tax cae a cero.
Crédito fiscal extranjero
Si su nuevo país también grava la plusvalía, se concede un crédito fiscal para evitar la doble imposición.
7. Trámites y declaraciones obligatorias
- Formulario 2042: su declaración de renta habitual
- Formulario 2042-NR: para ingresos de fuente francesa tras la salida
- Formulario 2074-ETD: la declaración específica del exit tax
Obligaciones durante el aplazamiento
- Declarar anualmente el valor de sus participaciones a 31 de diciembre
- Comunicar cualquier venta, donación o canje de títulos
- Informar a la administración de cualquier cambio de domicilio en el extranjero
No descuide las obligaciones declarativas: la falta de declaración puede acarrear la pérdida del aplazamiento y el pago inmediato del exit tax, con recargos.
8. Estrategias para optimizar su salida
Elegir un destino UE/EEE
Aplazamiento automático sin garantías + condonación a los 2 años hacen de la UE el destino más sencillo.
Retrasar la venta
Si es posible, espere 2 años (UE) o 5 años (fuera de la UE) antes de vender sus títulos.
Donar antes de partir
La donación de títulos antes del traslado de residencia puede purgar la plusvalía.
Obtener asesoramiento fiscal profesional
Cada situación es diferente. Un abogado fiscalista especializado en movilidad internacional puede identificar la estrategia óptima. El coste (1 000 a 5 000 €) es mínimo frente a lo que está en juego.
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9. Errores a evitar
- Olvidar declarar: el formulario 2074-ETD es obligatorio. Sin declaración, no hay aplazamiento
- Confundir exit tax con impuesto sobre la renta: el exit tax solo afecta a las plusvalías latentes sobre participaciones
- Marcharse fuera de la UE sin garantías: sin garantías, se deniega el aplazamiento y el impuesto es exigible de inmediato
- Vender demasiado pronto: vender antes del plazo de 2/5 años activa el pago del exit tax
- Ignorar los convenios fiscales: lea nuestro artículo sobre 5 errores fiscales que debe evitar
FAQ
¿El exit tax afecta a todos los expatriados?
No. El exit tax solo se aplica si posee participaciones superiores a 800 000 € o que representan más del 50 % de una sociedad. La gran mayoría de los expatriados no están afectados.
¿Cuánto tiempo hay que permanecer en el extranjero para no pagar el exit tax?
Si se muda a un país de la UE/EEE, el exit tax se condona tras 2 años. Fuera de la UE, el plazo es de 5 años. En ambos casos, debe conservar sus títulos durante ese período.
¿Se aplica el exit tax a los inmuebles?
No. Las plusvalías inmobiliarias están totalmente excluidas del exit tax. Solo las participaciones en sociedades (acciones, participaciones, OICVM) están afectadas.
¿Se puede impugnar el exit tax?
El mecanismo ha sido validado por el Consejo Constitucional francés. Sin embargo, puede impugnar la valoración utilizada por la administración si la considera excesiva, o solicitar una reducción si el valor de sus títulos ha bajado entre la salida y la venta efectiva.
¿Qué ocurre si regreso a Francia después de algunos años?
Si regresa a Francia y no ha vendido sus títulos entretanto, el exit tax se anula pura y simplemente. Empieza de cero: si vuelve a marcharse más adelante, se calculará un nuevo exit tax en ese momento.
